Všetko o investovaní

3 akcie nehnuteľností, ktoré by do roku 2030 mohli premeniť 200 000 dolárov na 1 milión dolárov

Súvisiace kategórie

Tieto REIT sú vysokohodnotné spoločnosti so silnými perspektívami rastu.

Premeniť 200 000 dolárov na 1 milión do roku 2030 by bol veľký výkon. Aby sme to zjednodušili, nazvime to 7,5 roka. To by znamenalo dosiahnuť 24% návratnosť každý jeden rok. Je takmer nemožné to urobiť s normálnymi rastovými akciami, oveľa menej investičnými fondmi nehnuteľností (REIT), ktoré sú tradične štruktúrované tak, aby produkovali príjem, nie rast.

Tri REIT, o ktorých budeme dnes diskutovať,Inovatívne priemyselné vlastnosti(IIPR -0,03 %),Americold Realty Trust(STUDENÁ -0,11 %) aVlastnosti VICI(VICI -0,07 %), každý z nich má jedinečné makro zadné vetry, ktoré by mohli v priebehu nasledujúcich 7,5 roka výrazne zvýšiť ich akcie.

Zdroj obrázkov: Getty Images.

1. Inovatívne priemyselné

Innovative Industrial je REIT špecializujúca sa na pestovateľské zariadenia kanabisu. Pestovatelia kanabisu majú notoricky ťažké problémy so získaním financovania: marihuana je na federálnej úrovni stále nelegálna, takže banky nebudú spolupracovať s kanabisovými spoločnosťami. Aby sme tento problém obišli, Innovative Industrial sa špecializuje na transakcie predaja a spätného lízingu. Keď pestovateľ kanabisu začne zarábať veľa peňazí, často tieto peniaze vloží do budovy, pretože žiadna banka nebude držať zálohu. Keď bude potrebovať hotovosť na expanziu, môže budovu predať Innovative Industrial a prenajať si ju späť.

Nájomné zmluvy vychádzajú obom stranám. Innovative získava dlhodobé blokovanie (a ročné eskalátory) so silným obchodom a trojitou čistou zmluvou, kde nájomca zodpovedá za súvisiace náklady a pestovateľ môže použiť túto hotovosť a opraviť si náklady na prenájom.

Cannabis je prosperujúci biznis a Innovative je prvým hýbateľom vo svojom výklenku. To viedlo k neuveriteľnému rastu. Tržby len 6 miliónov USD v roku 2017 vzrástli na 205 miliónov USD v roku 2021. Prevádzková strata 110 000 USD v roku 2017 vzrástla na prevádzkový zisk 135,37 milióna USD v roku 2021. Tento rast prišiel s marihuanou, ktorá je na federálnej úrovni a vo väčšine štátov stále nelegálna. Ak bude politika smerovať k federálne legálnej marihuane, Innovative Industrial bude pravdepodobne tým, kto bude financovať pestovateľské zariadenia.

Ba čo viac, akcie tento rok klesli o viac ako 40 %. Časť tohto poklesu možno pripísať krátkej správe, ktorá vyšla nedávno a ktorá odporúča investorom shortovať akcie z dôvodu ich koncentrácie nájomcov. Je pravda, že koncentrácia nájomníkov v súčasnosti predstavuje pre spoločnosť riziko, ale táto koncentrácia je výsledkom súčasného právneho prostredia, v ktorom pôsobí Innovative. Ale vo svete, kde je marihuana legálna na federálnej úrovni, bude riziko koncentrácie predstavovať oveľa väčšiu hrozbu pre Inovačný. 

2. Americold

Normálne by ste sa nepozerali na nápady na rast akcií v 120-ročných podnikoch, ale Americold by mohol byť výnimkou. Priemyselný REIT je jedným z najväčších svetových vlastníkov skladov s kontrolovanou teplotou. Celosvetovo vlastní 249 skladov s približne 1,5 miliardami kubických stôp skladovacích priestorov.

Viac ako 100 rokov neustále rástol a teraz elektronický obchod posúva tento rast na novú úroveň. Tržby sa za posledné tri roky zvýšili o 52 %. Pandémia spôsobila, že doručovanie potravín sa stalo bežnejším a mnohé podniky teraz hľadajú distribučné centrá a sklady, kde by mohli skladovať potraviny, aby sa mohli efektívnejšie dodávať spotrebiteľom.

Americold prevádzkuje nielen sklady, do ktorých výrobcovia potravín a farmy posielajú potraviny, ale aj distribučné centrá a prepravné zariadenia. Taktiež spravuje sklady vo vlastníctve zákazníkov.

Podľa nedávnej prezentácie manažmentu má Americold 18 % podiel na severoamerickom trhu s kontrolovanými skladmi a 5,8 % na globálnom trhu. Ako tieto trhy rastú, má odborné znalosti na to, aby bola v popredí nielen pri vývoji a nákupe nových lokalít, ale aj pri konzultáciách s tretími stranami pri správe ich zariadení. Nečudujte sa, že sa o pár rokov stane atraktívnym akvizičným kandidátom pre niektorého z e-commerce gigantov.

Na rozdiel od Innovative Industrial nemá Americold problémy s koncentráciou zákazníkov. Jeho najväčší nájomca tvorí 7 % tržieb a jeho 25 najlepších má prenajaté od Americoldu v priemere na 35 rokov. Z týchto 25 najlepších zákazníkov využíva 96 % technologickú integráciu spoločnosti Americold a 92 % jej služby s pridanou hodnotou. Práve tieto služby by mali prilákať nových zákazníkov s rastom trhu.

3. Vlastnosti VICI

VICI Properties je pohostinská spoločnosť REIT, ktorá má trojnásobný čistý prenájom s hernými, hotelovými a zábavnými destináciami. Má 3,8 milióna štvorcových stôp kasína v 43 nehnuteľnostiach v 15 štátoch. Nehnuteľnosti majú približne 58 000 hotelových izieb a 63 000 herných jednotiek.

REIT bola založená v roku 2017 a odvtedy získala 12 miliárd $ vlastného kapitálu, aby investovala 29,5 miliárd $. Len v Las Vegas vlastní Caesars Palace Las Vegas, Harrah's Las Vegas a The Venetian Resort Las Vegas.

REIT má dobre štruktúrované prenájmy: 97 % z nich má ročné eskalátory založené na indexe spotrebiteľských cien (CPI), čo znamená, že nájomné stúpa, ak je inflácia vysoká, ako je práve teraz. Pred infláciou sa chráni aj 100% trojnásobným čistým prenájmom. Vážená priemerná doba prenájmu je 43,2 roka. A 80 % jeho nájomného je na S&P 500. 

Ďalším krokom pre VICI je uzavretie nedávnej kúpy spoločnosti MGM Growth Properties. Potom bude vlastniť aj MGM Grand a Mandalay Bay v Las Vegas.

VICI preukázala afinitu k silnému rastu a inteligentnému lízingu. Keďže hranie rastie v popularite a podobne ako marihuana sa potenciálne stáva legálnym na viacerých miestach, vlastnosti a príležitosti VICI nakupovať a rozvíjať sa budú čoraz cennejšie.

Bez rizika, bez odmeny

Každý z týchto REIT by mohol zaznamenať masívny rast v priebehu nasledujúcich siedmich rokov. Práve teraz je to stále potenciálna energia. Dômyselní investori vedia, že pri stávkovaní, že potenciálna energia sa stane kinetickou, existuje riziko. Trendy by sa mohli uberať iným smerom, ako očakávame: marihuana by sa mohla stať ešte federálne nelegálnou, spotrebitelia by sa mohli vrátiť k osobnému nakupovaniu v obchodoch s potravinami a ceny prenájmu v pohostinstvách by mohli klesnúť. Ale investori, ktorí chcú premeniť 200 000 dolárov na 1 000 000 dolárov, to dokážu len investovaním do potenciálu.

Zanechajte svoj komentár
názov
E-mail
Komentujte